Тимирлан Гумбатов начинал собирать собственный капитал в юном возрасте, и когда у него это получилось, стал помогать другим в вопросах инвестиций. Он прошел путь от работы во Freedom Finance до создания компании в качестве сооснователя, прежде чем основал ATLAS Capital – независимую фирму по управлению инвестициями. Недавно Тимирлан стал попечителем социально-образовательного фонда iQanat. Фонд ведет работу над сокращением неравенства между сельскими и городскими учениками в получении доступа к качественному образованию. Помимо активно растущей компании, у Тимирлана есть семья и увлечение триатлоном. О том, какие качества помогают ему справляться со всеми задачами и как стать успешным инвестором и предпринимателем, Тимирлан рассказал в эксклюзивном интервью для ER10 Media.
Инвестиции: начало
– Расскажите, как зародился ваш интерес к инвестициям.
– Он появился, когда мне было 18 лет. Мы с другом жили в общежитии, смотрели фильмы и читали книги «Путь к финансовому богатству» и «Думай и богатей». Тогда я впервые узнал об акциях. В 20 лет, будучи студентом, устроился в интернет-компанию и принял решение открыть свой брокерский счет. Уже тогда было понятно, что нужно накапливать капитал. Но поначалу траты увеличивались с ростом дохода. Тогда я понял, я зарабатываю ровно столько, сколько откладываю для себя. А откладывать нужно правильно. Я открыл свой первый брокерский счет в 2013 году у американского брокера. Тогда счета открывались сложнее и нужно было отправить по почте информацию, адрес проживания и свой паспорт. Я на регулярной основе пополнял свой брокерский счет, сам читал обзоры, покупал и продавал акции.
– Получается, вы обучались на теории и сразу применяли это на практике?
– Все верно. С открытием брокерского счета я читал «Разумный инвестор» и книги Уоррена Баффета. Практиковал все не на демосчете, а на реальном. Бывали месяцы, когда мой брокерский счет приносил больше дохода, чем моя заработная плата и бонусы на прошлой работе – и так, с монетизацией, пришел истинный интерес. Я убежден, что появляется своего рода энергия, которая помогает продолжать заниматься делом.
– Могли бы вы раскрыть в цифрах, сколько процентов вы откладывали на брокерский счет и через какое время вам это дало прирост?
– В 20 лет я работал в Chocolife и сначала мечтал зарабатывать 200–300 тысяч тенге, но моя средняя зарплата довольно быстро превысила миллион тенге. Раньше я тратил все, но потом осознал: если не инвестировать, деньги будут проходить сквозь тебя. Тогда начал откладывать минимум 10%, а иногда до 50–60% дохода. Это стало таким же обязательным процессом, как платежи по кредитам. Я покупал акции и даже пытался инвестировать в крупный рогатый скот – мои родители тогда жили в селе. С таким подходом к 27–28 годам я достиг финансового результата, к которому стремился с 20 лет. Амбиции у меня были достаточно высокие.
– Считаете ли вы, что книги, которые вы читали на старте, как «Разумный инвестор», «Думай и богатей», являются актуальными по сей день?
– Они однозначно актуальны, но на начальном этапе все мы гонимся за быстрой наживой. А ведь не бывает так, что после открытия брокерского счета капитал сразу приумножается. В этих книгах написаны очень правильные истины, но в реальной жизни эти принципы редко применяются, ведь по молодости сложно думать о приумножении богатства вдолгую. К примеру, я в 20 лет не думал о том, чтобы заработать капитал за 20-30 лет, а хотел из единицы сделать пять, а то и пятьдесят. Конечно, придерживался на начальных этапах диверсификации инструментов, но потом проводил более рискованные сделки, на которых потерял не одну тысячу долларов. Возможно, даже сотни тысяч.
– Расскажите подробнее об историях, когда вы теряли деньги.
– Начав управлять капиталом инвесторов, я 2 года заходил и своим капиталом, и их, в те сделки, в которые верил. Те же сделки, которые уверенности не вызывали, я обходил стороной. Но сложная ситуация все же произошла. В 2019 году я поставил на падение рынка, но его не случилось, из-за чего клиентские счета ушли в просадку. Впрочем, как и мой собственный капитал. Но я не запаниковал, а начал проводить встречи с каждым инвестором, объясняя стратегию, расчеты и свою логику.
– К чему это привело?
– Когда рынок не идет в твою сторону, рано или поздно закрадывается сомнение о собственной правоте. Я видел много ситуаций, когда ошибались даже крупнейшие инвесторы. Тот же Рэй Далио в начале своей карьеры поставил на дефолт Мексики, будучи полностью уверенным в своем прогнозе. Но страна получила неожиданную финансовую поддержку, дефолта не случилось – и Далио потерял почти все деньги инвесторов, а его фонд оказался на грани закрытия. Ему пришлось начинать с нуля. Я не хотел повторить такой сценарий, и в итоге меня «спас» карантин. Когда пандемия обрушила рынок, моя стратегия начала отыгрывать. Мы не просто восстановили позиции, но и заработали денег – и клиентам, и себе.
– Какое главное осознание из этого опыта вы вынесли?
– Этот опыт научил меня двум вещам:
- В управлении капиталом нельзя полагаться только на свое мнение, даже если ты все просчитал и уверен в стратегии: рынок может развернуться против тебя.
- В работе с чужими деньгами важна не только доходность, но и коммуникация. Инвесторы могут не понимать рынок, но они почувствуют твое отношение к их деньгам. А открытое объяснение решений и поддержка связи создает доверие.
Шаг за шагом к большой цели
– Есть ли у вас образовательный бэкграунд в экономике или финансах?
– У меня есть диплом финансиста (я окончил Университет Нархоз). Но больший опыт я получил на практике, работая во Freedom Finance. За более чем 10 лет опыта в индустрии инвестиций я приобрел неплохое понимание финансовых рынков.
– Чему вас научила работа во Freedom Finance?
– Ценнее всего то, что я смог изучить индустрию изнутри. Когда Freedom пришел на рынок Казахстана, он стал своего рода alma mater доступа индивидуальных инвесторов на фондовые рынки американских и европейских акций. Я увидел, с какими запросами приходят инвесторы и какую ценность несут брокерские компании. А также осознал, какие аспекты можно усилить, чтобы еще лучше соответствовать запросам инвесторов.
Большинство крупных инвесторов приходили не только за брокерским обслуживанием, но и с целью найти себе партнеров и контрагентов, которые займутся решением под ключ. В основном люди с капиталом – предприниматели, у которых нет времени сидеть и анализировать, что и как покупать. Их конечная потребность состоит в том, чтобы их богатство приумножалось.
– После Freedom Finance вы создали одну компанию, а потом покинули ее. Расскажите об этом подробнее.
–Идея создать свою управляющую компанию появилась еще во время работы во Freedom Finance. Клиенты, с которыми я работал, просили меня управлять их капиталом – им были нужны более сложные решения, чем просто покупка и продажа акций. Я увидел в этом огромный потенциал и решил создать свою компанию. На тот момент у меня уже был ведущий инвестор, который обладал административными ресурсами. Мы стали первыми, кто получил лицензию в рамках МФЦА, и к нам пошел огромный поток клиентов. Но вскоре я понял важный урок: создание компании – это как партнерство в браке. Если у вас разные взгляды на стратегию, ценности и принципы работы, то рано или поздно все начнет рушиться. Когда начались разногласия с фаундерами, я принял решение уйти без споров и конфликтов. Я понимал, что лучше начать с нуля, но на своих условиях, с правильными партнерами и четким пониманием, как должна работать управляющая компания. Так начался путь к ATLAS Capital.
– Как полученный опыт помог вам создать ATLAS Capital?
– Я не разочаровался в партнерстве, но понял, что оно должно строиться правильно. Поэтому, создавая ATLAS Capital, я с самого начала объединился с единомышленниками, полностью разделяющими мое видение и подход к управлению капиталом. Я уже знал, как выстраивать инфраструктуру, как создавать управляющую компанию с нуля и формировать продукт, который нужен инвесторам. Это дало огромное преимущество – нам не нужно было изобретать велосипед, поэтому мы двигались быстро и уверенно.
– Можете ли вы поделиться принципами успешного партнерства и коммуникации с сотрудниками внутри команды?
– Так совпало, что у нас сегодня в команде ребята, искренне разделяющие видение по развитию компании. Пожалуй, основной принцип взаимодействия – открытость и честность. У нас нет бюрократии: каждый член команды может выразить свое мнение, если считает, что мы идем не по верному пути. Нет такого, что к директору можно попасть только через ассистента: любой может зайти к нему и сказать «Слушай, я считаю, что надо идти туда, а не сюда». Каждый может абсолютно свободно выразить свое мнение.
Кроме того, я считаю, что общаться с командой нужно точно так, как вы хотите, чтобы относились к вам: максимально уважительно, с трепетом. Даже если что-то делается невовремя и неправильно, это нужно объяснить достаточно объективно, без повышения голоса.
– Почему вы выбрали работать с фокусом на крупные инвестиции в ATLAS Capital?
– Люди, которые смогли заработать крупный капитал, стратегически думают не на «здесь и сейчас», а на следующие три-десять лет. Для того чтобы по-настоящему увеличить благосостояние и сохранить его, помимо всех знаний и управления капиталом, нужно время. Все большое и ценное строится вдолгую, поэтому, работая с большими инвестициями, мы можем опираться на долгосрочную стратегию.
Помимо этого, есть еще куча финансовых возможностей и инструментов, недоступных инвесторам с малым чеком. Ну, и, на мой взгляд, инвестировать нужно только тогда, когда ты смог обеспечить себя базовыми потребностями. То есть если у тебя есть 30/40/50 тысяч долларов капитала, нет базовых активов, дома и транспорта, то инвестировать очень сложно, поскольку ты зависим от своих денег. В случае, если финансовые рынки будут отрицательными, можно принять неверное решение из-за эмоций. Я сам прошел через это: копил на квартиру и в момент просадки инвестиций переживал очень эмоционально, поскольку имел планы на конкретное время.
Сейчас мы в ATLAS Capital развиваем управление капиталом. Считаем, что в Казахстане еще нет эталонных управляющих компаний, поскольку культура инвестирования зародилась недавно. Как только мы поймем, что обладаем глубокой экспертностью и доверием наших крупных инвесторов, начнем развивать и розничное направление. Там будет больше надзора со стороны регулятора, но мы все равно туда пойдем, ведь хотим показать людям: если вы хотите приумножить деньги, не думайте о том, как их удвоить и утроить здесь и сейчас. Это невозможно, это ошибка выжившего: из 100 попробовавших 99 потеряют деньги. У людей с большим капиталом взгляды похожи: они понимают, что нужно смотреть чуточку вперед, если ты хочешь накопить богатство, избежав серьезных рисков.
– К какому времени вы планируете сделать это нововведение?
– Зависит от нескольких факторов:
- рост действующих инвесторов,
- рост активов под управлением.
По нашей стратегии, мы не будем идти в эту историю, пока у нас нет 300-500 миллионов долларов, так как нужно инвестировать в инфраструктуру и создавать приложение, которое поможет людям автоматически вкладывать 10-15 процентов от своего дохода. Мне кажется, это произойдет к 2027 году, но в случае партнерства с банками процесс ускорится.
За кулисами личности
– Помимо работы, у вас есть семья и спорт. Как вам удается совмещать все сферы и сохранять в них баланс?
– Баланс, наверное, не про меня. Я действительно очень активно занимаюсь триатлоном, участвую в гонках Ironman и бегаю марафоны. Также уделяю время семье, поскольку это мой драйвер. Но время на разные сферы жизни не одинаковое.
Я пользуюсь принципом стопроцентного распределения. На данном этапе времени основным фокусом является бизнес, поскольку я нахожусь на стадии созидания. Семья занимает процентов 15, и в это время я не думаю о бизнесе. Спорт, в свою очередь, является отдушиной. Когда я бегу, кручу велосипед и плаваю, я фокусируюсь только на этой задаче. Это разгружает мозг, ведь думать о бизнесе день и ночь очень трудно.
Принцип 100%-го распределения будет меняться с годами. Если сейчас там львиную долю занимает бизнес, то в какой-то период времени я хочу, чтобы ее занимал спорт. А потом семья.
– Какие у вас правила составления распорядка дня и полезные привычки?
– Основная привычка – планирование. Я стараюсь планировать свою неделю до мелочей. И в целом обладаю планом на дни, недели и месяцы вперед. Если вы хотите, чтобы у вас в жизни был порядок, надо не плыть по течению, а понимать, что вы будете делать завтра и послезавтра. Думайте не в рамках одного дня, а в горизонте пяти лет.
Я даже стараюсь заранее решать, что надену завтра, чтобы не тратить на это много времени утром. Помимо этого, соблюдаю режим дня: обычно ложусь спать в 10-11 вечера и просыпаюсь в 6 утра, чтобы сделать утреннюю тренировку и в полдесятого быть на работе. К слову, рабочий день начинается в 10 утра.
– Назовите 5 шагов в построении успешной инвестиционной компании.
– Главное, что вам понадобится:
- Настойчивость, воля. В создании любого бизнеса, предприятия нужно обладать смелостью принять решение, что вы хотите реализовать это. На пути будет очень много сложностей, но только настойчиво веря в свою идею, вы сможете преодолеть их легко – или нелегко, но в высоко поднятой головой.
- Правильная команда. Наш блок управления собран из очень талантливых специалистов в своей области. Команда – залог успеха.
- Четкая инвестиционная стратегия. На первых порах, прежде чем создавать компанию, нужно понять, можете ли вы управлять чужим капиталом. Как вы с этим справляетесь? Какие ошибки сделаны?
- Получение лицензий. Инвестиционная деятельность регулируемая, поэтому необходимо получить разрешение регулятора, утвердить своих сотрудников и быть уверенными, что они обладают нужными компетенциями.
- Собственный капитал. Поскольку услуга дорогостоящая и кадры в нашей команде получают заработную плату выше средней, необходимо иметь капитал. Он поможет инвестировать в инфраструктуру и дальнейшее развитие.
Но без воли и настойчивости (пункт 1) ничего из остальных шагов смысла не имеет. Если вы настырны, настойчивы и каждый день идете в нужном направлении, вы обречены на успех.
